最近在很多銀行業高管直接面對投資者的互動場合，如何展開利差保衛戰成為高頻詞。

在剛剛披露的銀行業2021年年報和一季報中，雖然大部分上市銀行營收和凈利潤均錄得較高的同比增長，但凈息差和凈息差整體承壓多位業內人士認為，2022年，銀行業仍面臨凈息差進一步收窄的挑戰

來自券商的中國記者注意到，在近期緊鑼密鼓的銀行業績會和機構投資者調查中，面對這一挑戰，銀行管理者如何通過輕資本轉型，積極管理資產負債，不斷優化收入結構，給出解決方案，成為投資者最關心的問題之一。

擴散防御戰受到關注

銀行業的利差防御之所以受到專業投資機構和投資者的關注，與去年和一季度上市銀行凈息差整體收窄密切相關。

數據顯示，2021年，44家上市銀行整體凈利潤同比增長13.06%，至1.83萬億元其中，6家大型商業銀行實現凈利潤1.29萬億元，同比增長11.43%，撥備前利潤同比增長5.37%該行實現凈利潤3974.01億元，同比增長17.53%城市和農村商業銀行實現凈利潤1424.46億元，同比增長16.11%

經營業績實現高增長，而凈息差和凈息差持續收窄普華永道統計顯示，在凈息差和凈息差方面，6家大型商業銀行2021年較上年收窄0.06個百分點，份額分別縮小0.07個百分點和0.03個百分點，城商行凈息差和凈息差分別收窄0.08個百分點和0.03個百分點

這也是大部分銀行面臨息差收窄挑戰的原因響應國家政策，同時采取多項措施惠及實體經濟，導致生息資產平均收益率較去年同期下降，二是受市場資金成本波動影響，有息負債平均成本率較上年同期上升華北某銀行人士介紹

到2022年，銀行業仍將面臨凈息差進一步收窄的挑戰今年以來，監管驅動的信貸供給與有效需求不足的矛盾已經顯現2月份以來，各類貸款利率呈現明顯下行趨勢，而銀行間核心存款成本競爭壓力仍然較大，導致存款利率高企，凈息差壓力較大光大證券金融行業首席分析師王亦豐認為

有競爭力的低成本債務，零售和財富管理。

通過輕資本轉型，獲取更多低成本負債，積極發展理財等業務，努力持續優化收入結構，是銀行的主要做法。

招商銀行副行長兼秘書長王良表示，今年的債務增長結構應側重于核心存款這些負債是成本相對較低的結算資金要通過創新結算產品，擴大客戶群，加強財富管理，為客戶提供更好的結算服務，帶來更多的流量沉淀

光大銀行行長傅也提到，要通過增加客戶融資總量的流量來沉淀更多的資金，通過供應鏈，現金管理，貿易融資等交易銀行業務來提高中小企業客戶的粘性，獲取更多的結算資金。

他同時認為，一方面要加大對重點經濟領域的支持和投入，通過信貸的有效投入穩定基礎市場，另一方面，提高零售信貸在信貸業務中的比重，通過優化收入結構組合穩定資產端收入水平。

郵儲銀行副行長張學文表示，在零售業務方面，該行將繼續以財富管理業務為核心，以AUM轉型和財富管理系統升級為重點，進一步推進各項工作，實現AUM的快速升級和結構的持續優化，使AUM轉型和中間業務協調發展。

根據近期的政策指導，部分到期的定期存款產品利率定價上限將下調券商中國記者了解到，國有銀行和華東地區的幾個城市和農村商業銀行也紛紛效仿

以后要怎么穩住利差在上海農商行管理層的業績說明會上，該行財務總監姚小剛表示，在資產端，我們將繼續優化公司業務結構，加快零售業務轉型，提高零售業務的貢獻比例，負債端，雖然上海存款市場競爭激烈，但伴隨著存款利率定價方式改革，中長期定期存款利率有所下降，近期利率定價自律機制也鼓勵中小銀行下調存款利率浮動上限，未來將繼續產生積極影響

深耕熟悉的市場，差異化客戶。

記者注意到，相對于全國的國有銀行和股份制銀行，一些地方城商行和農商行，尤其是長三角地區的銀行，如寧波銀行，杭州銀行，江陰銀行，蘇州銀行，張家港銀行，瑞豐銀行等，都提到了如何基于資源稟賦差異化競爭

2021年，受LPR下調和市場利率影響，寧波銀行資產端利率有所下降為對沖影響，寧波銀行通過優化債務結構降低債務成本，凈息差小幅收窄至2.21%，同比下降9個基點在業績會上，寧波銀行高層表示，會立足于經營區域的客戶，經營區域的市場經濟比較發達通過堅持做熟悉市場，深知的客戶，在業務發展過程中會更加自信，有助于控制風險

在5月11日接受投資者采訪時，蘇州銀行副行長兼秘書長李偉表示，未來，我們將繼續加快數字化轉型，以公司業務，零售業務，金融市場業務和數字銀行業務為驅動，積極應對市場變化和監管政策帶來的諸多挑戰，深耕區域經濟，不斷提升經營質量和效益，加快零售業務發展，努力實現規模和盈利的高質量發展。

如何判斷一季度利差擴大的原因以及2022年利差的走勢江陰銀行高管表示，這一方面來自于2021年以來，該行積極加大資產負債結構調整力度在資產端，加快拓展普惠零售貸款，降低大額貸款和貼息比例，持續優化資產結構，持續提升貸款收益率債務，加強評估和引導，增加低成本存款的存儲，進一步降低付息成本

在其看來，江陰一直有大企業小銀行的特點同時，業務經營的活躍也導致金融機構面臨更大的競爭壓力，因為它會積極發揮自己的比較優勢在服務好大企業的同時，重點發展供應鏈金融，進一步加快小微業務發展，發揮獨立法人決策靈活，決策鏈短的比較優勢，堅持‘短，頻，快’通過優化授信審批流程，提供個性化金融產品，提供國際結算便利等一系列措施，重點支持本地上市企業，大型企業，集團企業發展，確保其短期和臨時資金得到及時滿足，并與大型企業保持良好的合作關系，實現貸款資金全流程閉環支持，在資金結算端實現機構'內循環'

張家港提到，要深入推進外資機構零售轉型目前，該行已在蘇州，無錫，南通開設分行，常住人口總數超過2800萬到一季度末，該行信貸賬戶總數為30多萬戶，僅占三個地區總人口的1.1%后續通過加強對區域客戶的挖掘和滲透，客戶未來的成長空間會非常廣闊因此，該行高層提出在深耕本土的同時，進一步推進外資機構零售轉型在綜合考慮存貸比，付息成本和結構優化的基礎上，努力提高外債貢獻，同時注意控制債務成本，在資產端，我們將繼續增加和提高不同地區的信貸資產放貸能力，加強當地和不同業務的協調發展