在震蕩調(diào)整中，基本面量化基金憑借出色表現(xiàn)，受到市場持續(xù)關(guān)注根據(jù)消息顯示，擬由中歐基金投資總監(jiān)曲徑掌舵的中歐量化動力于2月14日起正式發(fā)行依托于中歐基金體系化投研和量化模型優(yōu)勢，該基金將通過基本面量化策略，力爭持續(xù)挖掘市場多元行業(yè)超額收益

知名量化大咖曲徑掌舵

記者了解到，中歐量化動力擬任基金經(jīng)理曲徑，擁有14年從業(yè)經(jīng)驗，自2015年起在國內(nèi)管理公募基金在加入中歐基金之前，曲徑曾任職于美國知名量化投資機(jī)構(gòu)千禧年基金，擅長借助大數(shù)據(jù)賦能進(jìn)行系統(tǒng)化投資，追求為持有人帶來持續(xù)穩(wěn)定的超額收益

從過往業(yè)績表現(xiàn)看，曲徑在管基金中長期業(yè)績表現(xiàn)優(yōu)異，多階段超額收益持續(xù)穩(wěn)定截至2021年12月31日，曲徑在管的中歐數(shù)據(jù)挖掘A，中歐量化驅(qū)動基金近一年回報均超20%，近三年回報均超120%以中歐數(shù)據(jù)挖掘A為例，該基金成立以來回報158.58%，近三年回報192.86%，近一年回報22.88%，同期業(yè)績比較基準(zhǔn)為52.04%，56.89%和14.93%憑借長期顯著的超額收益，中歐數(shù)據(jù)挖掘A獲得海通證券三年，五年雙五星評級

大數(shù)據(jù)賦能基本面量化策略

根據(jù)消息顯示，不同于傳統(tǒng)量化策略依托因子挖掘，量價規(guī)律和高頻交易，中歐基金基本面量化策略是全行業(yè)雷達(dá)掃描，優(yōu)勢在于投資寬度，通過提取各行業(yè)基本面邏輯單獨(dú)建模，并借助大數(shù)據(jù)賦能，力爭比市場更快發(fā)現(xiàn)行業(yè)拐點(diǎn)和投資機(jī)會，致力于為客戶提供持續(xù)穩(wěn)定的 alpha。

基金招募說明書顯示，在具體的投資層面，中歐量化動力將利用中歐量化團(tuán)隊開發(fā)的量化選股模型相結(jié)合，綜合考慮基本面因子和動量情緒因子等維度，并通過量化手段優(yōu)化各因子的權(quán)重，對個股的投資價值進(jìn)行綜合評分，精選具有較高投資價值的上市公司構(gòu)建投資組合。2022年的開年市場已給了所有投資者一個“下馬威”，震蕩分化行情將更甚于2021年，頻繁追熱點(diǎn)不容易收獲理想的投資回報，而量化基金覆蓋面更廣，涉及個股和行業(yè)更多，相對更適合震蕩行情。。

同時，中歐基金量化投研團(tuán)隊會持續(xù)研究模型的運(yùn)作狀況以及市場變化，并對模型開發(fā)迭代更新。

自下而上挖掘個股超額收益

2022年以來，A股市場出現(xiàn)較大幅度震蕩，分化行情將更甚于2021年，對于當(dāng)下A股市場，業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為指數(shù)層面不應(yīng)悲觀，受益于穩(wěn)增長邏輯和中期仍能維持產(chǎn)業(yè)高景氣的板塊值得關(guān)注，另一方面，基本面量化策略追求系統(tǒng)化投資，分散配置，不依賴市場風(fēng)格，不懼熱點(diǎn)輪動，在震蕩行情中優(yōu)勢凸顯。

曲徑表示，未來將充分發(fā)揮基本面量化優(yōu)勢，以寬度對抗深度，通過多行業(yè)覆蓋的雷達(dá)掃描般的投資方式，在更多的板塊和個股上，挖掘到投資機(jī)會，爭取獲得更好的長期回報。